Was ist das tollste am Karneval? Klar, die Kostüme! Doch in der alten Verkleidungskiste von Tiger und Bär findet sich nichts Brauchbares: Der Cowboyhut hat ein Loch und den roten Königsumhang haben die hungrigen Motten zerfressen. Was für eine Enttäuschung! Ohne Kostüm zum Karnevalsumzug durch Panama? Das geht nicht. Da müssen Antje, Schlüter, Tiger und Bär wohl alle zu Hause bleiben. Aber Antje fällt eine Geschichte ihres Opas wieder ein. Beim Karneval in Rio hat Puschkin nämlich einmal den großen brasilianischen Kostümpreis gewonnen. Als Elefant! Schlüter hält das für Quatsch. Opa Puschkin als Elefant, wie konnte das denn gehen? Aber vielleicht braucht es ja für ein Kostüm nur ein wenig Fantasie? Schon bald sind die vier Freunde am Strand von Rio, wo sie prompt in ein wildes Karnevalsabenteuer um gestohlene Tiger- und Bärenkostüme verwickelt werden.